導讀：2021年5月11日最(zui)新發布的(de)這張榜單，給全球TOP50水(shui)務公司做(zuo)了一(yi)個排名，主要的(de)比較維度是營(ying)收。

GWI全球(qiu)水務(wu)公司排行榜又發布(bu)了。

每隔一段(duan)時間，GWI就要發布一張全球水(shui)務公司的(de)(de)排行榜單(dan)，有(you)營收的(de)(de)，有(you)處理量的(de)(de)，有(you)利潤的(de)(de)，還有(you)競爭力(li)的(de)(de)。

作(zuo)為全球專業(ye)水(shui)務(wu)環保平臺，GWI榜單的(de)含金量頗高，從(cong)中可以(yi)獲取(qu)不少有價值的(de)信(xin)息。更重要的(de)是，它(ta)站在(zai)國(guo)際(ji)視角，可以(yi)為國(guo)內企(qi)業(ye)提(ti)供更宏大的(de)世界觀(guan)，從(cong)而跳出固(gu)有思維模式的(de)限制。

5月(yue)11日最(zui)新發布的(de)這張(zhang)榜單，給全球TOP50水務公司(si)做了(le)一個(ge)排名(ming)，主(zhu)要的(de)比較維度是營收。

TOP50里面(mian)，來自中(zhong)國的公司有5家，分(fen)別是(shi)北控水務(第(di)9名)、中(zhong)國聯(lian)塑(su)集團(第(di)15名)、首創集團(第(di)26名)、粵(yue)海投資(第(di)31名)和碧水源(第(di)36名)。

其中，中國(guo)公司里排名第(di)一(yi)的北(bei)控水務(wu)，估算水務(wu)收入是33億(yi)美(mei)元，相比世界(jie)排名第(di)一(yi)的威立雅(192億(yi))，差距(ju)還是非常明顯的。

不過，與2015年時的(de)排名(ming)相比，中國公司(si)都有了(le)(le)不小的(de)進步。北控水(shui)務(wu)進步了(le)(le)19名(ming)，是(shi)全(quan)球(qiu)進步最(zui)大的(de)一家。首創集團(tuan)(tuan)進步了(le)(le)16名(ming)，碧水(shui)源進步了(le)(le)14名(ming)，中國聯塑(su)集團(tuan)(tuan)和粵海投(tou)資也分別進步了(le)(le)2名(ming)。

這個排名，相(xiang)比上一年，中國公(gong)司(si)其(qi)實還略有下降。

2020年8月28日，GWI發布上一(yi)年度的“全球水(shui)務領域營收TOP40公(gong)司排名”，當(dang)時(shi)中(zhong)國公(gong)司里上榜的也是北(bei)控水(shui)務、中(zhong)國聯(lian)塑集團(tuan)、碧水(shui)源、首創集團(tuan)和粵海投資5家。

但是(shi)，當時北(bei)控水(shui)務的估算(suan)水(shui)務收入(ru)是(shi)36億(yi)，排(pai)名全球第(di)7；今年則下降到33億(yi)，排(pai)名全球第(di)9。碧水(shui)源也從去(qu)年的18億(yi)下降到今年的15億(yi)，排(pai)名從第(di)21下降到第(di)36。

相反，首創集團則從第29名上升到(dao)第26名，粵海投資也(ye)從第37名上升到(dao)第31名。

不(bu)過，整體來看，水務(wu)行業并不(bu)是(shi)一個特別賺錢的領(ling)域。以去年的榜(bang)(bang)單為(wei)例(li)，全球(qiu)前(qian)40的水務(wu)企業中(zhong)，只有2家(威立雅和蘇(su)伊士)能夠(gou)躋身《財(cai)富》500強排行榜(bang)(bang)，說明(ming)這(zhe)個行業仍然是(shi)“一個很(hen)難(nan)真正獲得(de)大筆收入(ru)的生意”。

回顧以往，GWI從(cong)不同(tong)維度還發(fa)布過很(hen)多(duo)全(quan)球水務公司的(de)排(pai)行(xing)榜，從(cong)中(zhong)可(ke)以看出中(zhong)國企業的(de)短板和優勢。

01 水處理量

水處理量方(fang)面，《環(huan)保圈》能(neng)夠(gou)找到的是(shi)一(yi)個比較老的榜單，2016年發布的，但也有(you)一(yi)定的參考性。

2016年(nian)10月27日，GWI將“擁有(you)最多BOT以及BOO項目(mu)（污(wu)）水處理量(liang)(liang)的(de)水務公司”做了一(yi)個排行。計算方法(fa)是每個公司按項目(mu)所占股權折算后的(de)總水處理量(liang)(liang)(實(shi)際項目(mu)處理量(liang)(liang)=項目(mu)處理量(liang)(liang)*水務公司在該項目(mu)中擁有(you)的(de)股權)。

在這份榜單(dan)中，有多家中國(guo)企(qi)業上榜，比如(ru)排(pai)名第(di)(di)(di)1的(de)北控水(shui)務(wu)(wu)(處理(li)量8.125百萬噸/日(ri))，排(pai)名第(di)(di)(di)3的(de)首創股份、第(di)(di)(di)4的(de)光大水(shui)務(wu)(wu)、第(di)(di)(di)5的(de)上實環境、第(di)(di)(di)7的(de)天津(jin)創業環保、第(di)(di)(di)9的(de)成都興(xing)蓉(rong)環境，以及(ji)第(di)(di)(di)10的(de)中環保水(shui)務(wu)(wu)。

在前10名里，中(zhong)國(guo)企業就占據(ju)7席，可謂(wei)大(da)獲全(quan)勝。

此外，在前(qian)50強的企(qi)業中，還有(you)不(bu)少中國企(qi)業上榜(bang)，比如(ru)第(di)11位的上海(hai)城投、第(di)12位的桑德國際等。整個前(qian)50名里，中國企(qi)業有(you)26家，占據了“半(ban)壁江山”。

這(zhe)充分說(shuo)明，中(zhong)國企(qi)業在水處(chu)理量上(shang)占據著絕對的(de)優勢，這(zhe)也是(shi)中(zhong)國企(qi)業在未(wei)來競爭(zheng)中(zhong)可能勝出的(de)一個重要基礎(chu)。

02 服務人口

與(yu)水處(chu)理量密切相關的一(yi)個指(zhi)標，是服(fu)務人口。

2016年，GWI也(ye)曾按(an)照(zhao)服務人口(kou)的數(shu)量(liang)排名(ming)，發布過一個“全球排名(ming)前40的水務運(yun)營商”榜(bang)單。

其中，排名第一的是蘇(su)伊士，第二的是威立雅。

前(qian)10名中(zhong)，中(zhong)國企業有5個，分別是北控(kong)水(shui)務(第3名)、首創(chuang)股份(第5名)、上(shang)海實業(第7名)、天津創(chuang)業環保(第8名)和桑德(de)國際(第10名)。

前40名中(zhong)，中(zhong)國企業(ye)也不少，總共有(you)13個，占比近三(san)分之一。除了上面提到的5家，還有(you)中(zhong)國水(shui)務(wu)、重慶水(shui)務(wu)、光(guang)大水(shui)務(wu)等。

但這里面有一個重要(yao)的(de)問題，就(jiu)是(shi)中(zhong)國企業(ye)中(zhong)，本(ben)國市場(chang)的(de)占(zhan)比(bi)幾乎都在(zai)100%。相比(bi)蘇伊(yi)士(本(ben)國市場(chang)占(zhan)比(bi)9%)、威立(li)雅(本(ben)國市場(chang)占(zhan)比(bi)19%)，中(zhong)國企業(ye)的(de)國際化程度幾乎為零。

當然，隨著“一帶(dai)一路”政策(ce)的(de)(de)推廣，中國(guo)水務公司(si)的(de)(de)實力也將(jiang)日益增(zeng)強，相(xiang)信將(jiang)有越來越多的(de)(de)中國(guo)公司(si)進軍海外，國(guo)際水務資產增(zeng)加指(zhi)日可待。

03 水價

看完(wan)前面幾個(ge)數據，有人可能會(hui)有疑問，中(zhong)國企業的(de)(de)水(shui)處(chu)(chu)理量和服(fu)務人口都這么大，為什么營(ying)收(shou)卻沒(mei)有相應增加，營(ying)收(shou)的(de)(de)排名為何與水(shui)處(chu)(chu)理量的(de)(de)排名不匹配？

一個重要的原(yuan)因就是水價(jia)。

2019年9月(yue)，GWI曾經對該(gai)年度全球185個國家(jia)的水(shui)價(jia)進行(xing)過統計分析。結(jie)果(guo)發現，美屬(shu)維爾京(jing)群島(dao)的水(shui)價(jia)位列(lie)第一，為7.88美元/立方(fang)米(約(yue)人民(min)幣56元/噸)，丹(dan)麥和冰島(dao)等北歐(ou)國家(jia)緊(jin)隨其后。

而中國(guo)的平均水(shui)(shui)價(jia)(jia)為(wei)0.54美元/立方(fang)米（約人(ren)民幣3.8元/噸(dun)），北(bei)京作為(wei)中國(guo)內地水(shui)(shui)價(jia)(jia)最(zui)(zui)高的城市，水(shui)(shui)價(jia)(jia)為(wei)0.7美元/立方(fang)米（含自來水(shui)(shui)與污水(shui)(shui)，約人(ren)民幣5元/噸(dun)），但仍僅為(wei)國(guo)際最(zui)(zui)高水(shui)(shui)平的十分(fen)之一。

GWI特(te)別指出，有部分(fen)國(guo)家的(de)水(shui)價與(yu)其所需支持的(de)供水(shui)與(yu)污水(shui)日常運行費用相比較低，主(zhu)要依賴于政府的(de)補貼，這些國(guo)家包括：中國(guo)、韓國(guo)、沙(sha)特(te)阿拉(la)伯(bo)、科(ke)威特(te)和(he)印度。

看(kan)一(yi)看(kan)這份(fen)榜單(dan)，中國(guo)的(de)水價只有第一(yi)名的(de)7%，是美(mei)國(guo)的(de)12%，新加坡和(he)以色(se)列的(de)1/4。

這就可以解釋，為什(shen)么(me)中國企業的(de)水(shui)處理(li)量(liang)這么(me)大(da)，而營(ying)收(shou)卻(que)無(wu)法(fa)趕上威立雅和(he)蘇伊士了(le)。

注(zhu)：本表只選取報告中(zhong)部分國家水(shui)價情況

04 技術

除了水價，中國企業還有一個短(duan)板，就(jiu)是技術。

2020年(nian)(nian)2月，GWI發(fa)布過一份(fen)“過去(qu)十年(nian)(nian)全球水務技術(shu)公司的突(tu)破與(yu)隕落TOP10榜(bang)單”，但遺憾(han)的是(shi)，無(wu)論是(shi)突(tu)破的技術(shu)，還是(shi)隕落的技術(shu)，都與(yu)中國企(qi)業無(wu)關。

那(nei)些(xie)與(yu)“過去(qu)十年(nian)全球(qiu)水(shui)業(ye)最佳(jia)突(tu)破技術”有關的公(gong)司(si)，都是海(hai)外企業(ye)，如荷(he)蘭RoyalHaskoningDHV公(gong)司(si)、NanoH2O、康碧、威立(li)雅、杜邦、蘇伊士、德國瀅格膜等。

在技術方面，中國(guo)企業與國(guo)際先進水平還有不小的差距(ju)，需要迎頭趕上。

“過去十年全球水業最佳突破技術”

過去(qu)十年發展欠佳(jia)的新興技(ji)術

05 利潤(run)

2020年(nian)6月，GWI榜單發布(bu)過一份“2019全球(qiu)(qiu)水務(wu)行業利潤(run)大盤(pan)點”，對(dui)全球(qiu)(qiu)的主要水務(wu)公(gong)司進行了(le)年(nian)報分析，并(bing)按銷售(shou)回(hui)報率和已動用資本回(hui)報率對(dui)企業進行了(le)排名。

有(you)意思的是，在(zai)利潤方面，中(zhong)國企業的表(biao)現(xian)還不錯。

按銷(xiao)售(shou)利潤(run)率(lv)排名(ming)（利息和(he)稅前利潤(run)除以收入(ru)），第一名(ming)竟然是來自中國的(de)(de)企業——粵海投資，它的(de)(de)銷(xiao)售(shou)利潤(run)率(lv)高達43%。

緊隨(sui)其后，中國水務集(ji)團排名第4，銷售(shou)利潤(run)率(lv)37.2%。北控水務排名第7，銷售(shou)利潤(run)率(lv)35.4%。

前十(shi)名中，中國(guo)企(qi)(qi)業(ye)占據(ju)3席，近1/3。前20名中，中國(guo)企(qi)(qi)業(ye)也有7家上榜(bang)，為數不(bu)少。

不過，如果按照已(yi)動(dong)用資本(ben)回報率(lv)排名(ming)(ming)(EBIT除以總資產(chan)減去流動(dong)負債(zhai))，雖然(ran)排名(ming)(ming)第一(yi)的還是中(zhong)國(guo)企(qi)業——中(zhong)國(guo)聯塑(su)集團，但(dan)前10名(ming)(ming)中(zhong)就(jiu)只有它一(yi)家(jia)中(zhong)國(guo)企(qi)業了(le)，前20名(ming)(ming)中(zhong)也(ye)僅剩3家(jia)，其他兩家(jia)分別(bie)是中(zhong)國(guo)水務(wu)集團和粵海(hai)投資。

按照GWI的解釋，通(tong)常(chang)水務企業有巨大的銷售利潤率(lv)，但是(shi)(shi)在已(yi)動(dong)用資(zi)本回報率(lv)方面卻偏低(di)，而技術(shu)公司(si)則通(tong)常(chang)是(shi)(shi)相反的。

圖片按銷售利(li)潤率排名

按已動用資(zi)本(ben)回報率(lv)排名

06 競爭力

前面說的幾(ji)項(xiang)(xiang)排(pai)(pai)名(ming)，都是營收、水處理量、服務人口、水價、技(ji)術、利潤等各個(ge)分項(xiang)(xiang)的排(pai)(pai)名(ming)。而現(xian)在要說的這個(ge)，則是一個(ge)綜(zong)合競(jing)爭力的排(pai)(pai)名(ming)。

2020年7月(yue)，GWI發布“全球水(shui)務(wu)行業競爭力TOP20”，根據(ju)十(shi)項維度，給(gei)出了一份全球水(shui)務(wu)行業的競爭力排(pai)名。

這十項維度(du)分別是(shi)(shi)：供水(shui)(shui)基(ji)礎(chu)設(she)施(shi)(水(shui)(shui)廠(chang)、管(guan)網(wang)(wang)等(deng)(deng)設(she)施(shi)普及(ji)以及(ji)績(ji)效(xiao)情(qing)(qing)況(kuang))、污水(shui)(shui)基(ji)礎(chu)設(she)施(shi)(污水(shui)(shui)處理設(she)施(shi)、管(guan)網(wang)(wang)等(deng)(deng)情(qing)(qing)況(kuang))、部(bu)門架構(公用(yong)事業架構分散(san)程度(du)，政府(fu)是(shi)(shi)否(fou)有專門部(bu)門)、金融(rong)(該行(xing)業是(shi)(shi)否(fou)主要通過水(shui)(shui)費自籌資(zi)金)、法(fa)規(標準、法(fa)律(lv)法(fa)規及(ji)其實施(shi)情(qing)(qing)況(kuang)如何)、研(yan)發(fa)影響(xiang)(該國(guo)在水(shui)(shui)務(wu)領域的研(yan)發(fa)方(fang)面(mian)是(shi)(shi)否(fou)發(fa)揮了舉足輕重的作(zuo)用(yong))、專業知識影響(xiang)(該國(guo)是(shi)(shi)世(shi)界(jie)其他國(guo)家(jia)與水(shui)(shui)務(wu)市場技術的出口方(fang)還是(shi)(shi)進口方(fang))、私(si)營部(bu)門的價值體現(xian)(是(shi)(shi)否(fou)允許私(si)營部(bu)門參與)、水(shui)(shui)資(zi)源(yuan)挑戰(zhan)(人均淡(dan)水(shui)(shui)量情(qing)(qing)況(kuang))和發(fa)展速度(du)(在過去十年中，該行(xing)業的績(ji)效(xiao)提高程度(du))。

十個指(zhi)標中，每個指(zhi)標都按照(zhao)1-3分給予打分，最后計算綜合得分。

最(zui)后得出(chu)的結(jie)果，新加坡第(di)(di)一，澳大利(li)亞第(di)(di)二，荷蘭和(he)以色(se)列分列三、四名，中國(guo)和(he)美國(guo)則并列排在第(di)(di)十三位。

前(qian)十名中，基本都(dou)被歐(ou)洲國家(jia)所占(zhan)據。

有(you)意思的是，這份榜單對每個國家(jia)都(dou)有(you)一句簡評(ping)，對中國的簡評(ping)是“十年飛(fei)速(su)轉型”。

而這也是中國得分(fen)最高的(de)單項之(zhi)一，在(zai)前(qian)20名(ming)的(de)國家中，只有中國和澳大利亞在(zai)“發(fa)展(zhan)速度”一欄(lan)得到了3分(fen)最高分(fen)。

中(zhong)國(guo)其它(ta)兩項得分為3分的(de)項目分別(bie)是“部門管理架構”和“水資源(yuan)挑戰”。也就(jiu)是說，中(zhong)國(guo)政(zheng)府管理的(de)力(li)度，以(yi)及中(zhong)國(guo)人均水資源(yuan)的(de)稀缺程度，其實是中(zhong)國(guo)水務行(xing)業發(fa)展的(de)兩大優勢。

而(er)污水(shui)基礎(chu)設施、金融、研發(fa)影響、專業知(zhi)識影響這4項，中(zhong)國的得分(fen)則是1分(fen)，是弱項。

也就(jiu)是說，中國未來需要彌補(bu)污水處(chu)理(li)的(de)短(duan)板，增加金融扶持，加大(da)技術研(yan)發，提高國際(ji)化程(cheng)度(du)。

此外，在這(zhe)份榜單中，其(qi)他排(pai)名靠(kao)前的國(guo)家也都有值得中國(guo)學習的地方。

比(bi)如污水資源化(hua)，排名第(di)一的新加坡，工業污水回收利用率(lv)能(neng)(neng)達到(dao)85%以上，中水回用率(lv)也(ye)能(neng)(neng)達到(dao)60%以上。以色列(lie)的污水回收率(lv)也(ye)達到(dao)了(le)75%。

比如管(guan)網(wang)(wang)，GWI對日(ri)(ri)本(ben)(ben)的(de)簡評是“無可挑剔的(de)管(guan)網(wang)(wang)”。有研(yan)究顯示，日(ri)(ri)本(ben)(ben)地下排(pai)水管(guan)道網(wang)(wang)羅全國，長達幾十萬(wan)公里。城市主管(guan)道直(zhi)徑達到(dao)7到(dao)10米，甚至有近25米的(de)記錄在(zai)冊，對比我國普(pu)遍在(zai)2米到(dao)8米左右的(de)配置，足見差距。

再比(bi)如污(wu)(wu)泥(ni)(ni)(ni)，GWI對德(de)國(guo)的(de)簡(jian)評(ping)是(shi)“污(wu)(wu)泥(ni)(ni)(ni)管理先進(jin)(jin)”。德(de)國(guo)的(de)污(wu)(wu)泥(ni)(ni)(ni)法歷經10多年(nian)修訂，于2017年(nian)8月(yue)正式生(sheng)效，明確(que)要求(qiu)在12年(nian)到15年(nian)的(de)過渡(du)期后，所有規模(mo)超(chao)過5萬人口當(dang)量的(de)污(wu)(wu)水廠都必須從污(wu)(wu)泥(ni)(ni)(ni)或者(zhe)污(wu)(wu)泥(ni)(ni)(ni)灰進(jin)(jin)行磷回收，同時禁(jin)止污(wu)(wu)泥(ni)(ni)(ni)土地利(li)用。

總之，從(cong)上(shang)述幾份(fen)榜(bang)單中(zhong)(zhong)，可以清(qing)晰地(di)看出中(zhong)(zhong)國水務企業在(zai)全球范圍內的(de)優勢(shi)、短(duan)板(ban)和(he)方向(xiang)。中(zhong)(zhong)國最大的(de)優勢(shi)就是人口多，水處(chu)理量大；人均水資源量低，需求迫切；以及發展速度快。

而中國企業的劣勢(shi)，則體現在水價、技(ji)術、國際化程(cheng)度，以(yi)及配套金融政策(ce)等方面。

對標國(guo)際(ji)先進水平，中國(guo)水務(wu)企業未來的發展方(fang)向(xiang)正是“十四五”規劃提出的幾個重點——污水資(zi)源化、管網、污泥(ni)等，可能還要加上一個碳中和。

總體來講，經過了十(shi)多年的(de)高速發展，中國(guo)水(shui)(shui)務(wu)企業(ye)(ye)與(yu)國(guo)際(ji)先進(jin)水(shui)(shui)平的(de)距離正在縮小(xiao)，“30·60目(mu)標(biao)”的(de)提出更是讓(rang)中國(guo)水(shui)(shui)務(wu)企業(ye)(ye)與(yu)外(wai)國(guo)企業(ye)(ye)站在了同一起跑線上。未來，隨著相關金融政策、價格機制(zhi)的(de)調整，國(guo)內(nei)水(shui)(shui)務(wu)企業(ye)(ye)并(bing)購(gou)重組逐步完成，市(shi)場需求進(jin)一步釋放，中國(guo)水(shui)(shui)務(wu)企業(ye)(ye)也有望進(jin)一步拉近與(yu)國(guo)際(ji)水(shui)(shui)平的(de)距離，趕上甚至反超。

從這一點上(shang)看，中國的水務(wu)行業潛力巨大(da)、前景(jing)光(guang)明(ming)，未來將大(da)有可為。

聲明(ming)：本文(wen)轉自環保圈，本文(wen)版權歸原作者所(suo)有(you)，不代表本網站觀點，僅供學習交流之用，不做商業用途(tu)。如(ru)文(wen)中的內(nei)容、圖片、音頻、視頻等存在第三(san)方(fang)的在先知(zhi)識(shi)產權，請及時聯系(xi)我們刪除。